Le PER d’Entreprise Collectif (PERCOL) ; un outil de défiscalisation !
Le PERCOL GEFIP Epargne Salariale bénéficie des mêmes avantages fiscaux que le Plan d’Epargne Retraite individuel (PER Individuel).
Les versements volontaires réalisés par un salarié sur son PERCOL sont déductibles de son revenu imposable de l’année de versement ; dans la limite de 10% de son revenu imposable, avec une déduction maximale de 35 194 € ou 4 114 € si ce montant est plus élevé.
A la sortie en capital, les sommes correspondant aux versements volontaires défiscalisés sont imposées au barème progressif de l’impôt sur le revenu.
Economiquement, cela présente plusieurs intérêts :
- se constituer une retraite supplémentaire par capitalisation,
- l’Etat vous consent un crédit d’impôt que vous avez pu placer et faire fructifier jusqu’à votre retraite,
- compte tenu de la diminution de ses revenus à la retraite, le salarié bénéficie d’une tranche d’imposition inférieure à celle de sa période salarié.
Les sommes versées sur le PERCOL sont bloquées jusqu’au départ à la retraite du salarié.
Toutefois 6 cas de déblocage anticipé sont possibles :
- Invalidité (du salarié, de ses enfants, de son époux ou épouse ou du partenaire de Pacs)
- Décès de l’époux ou épouse ou du partenaire de Pacs
- Expiration des droits à l’assurance chômage du salarié
- Surendettement (dans ce cas, c’est la commission de surendettement qui doit écrire à l’organisme gestionnaire du PERCOL)
- Cessation d’activité non salariée à la suite d’un jugement de liquidation judiciaire
- Achat de la résidence principale.
Environnement des placements en Epargne salariale
L’exercice 2022 constitue une année de bascule. L’économie mondiale sort d’un cycle de 40 années de baisse des taux d’intérêt. Les placements monétaires et obligataires servent de nouveau des taux de rendement nominaux positifs et réels en nette augmentation. Il s’agit d’une excellente nouvelle pour l’investisseur qui tant sur le monétaire que sur les fonds diversifiés retrouve des sources de performance.
Cette rapide remontée des taux d’intérêt a déstabilisé certains établissements financiers tels que la banque californienne SVB et Crédit Suisse rappelant aux investisseurs que la période d’ajustement rapide des taux a été dolosive.
Du coté des actions, bien que l’environnement économique ne soit pas au beau fixe, les entreprises continuent de délivrer des résultats de bonne facture. Un taux de croissance mondiale proche de 3% semble se dessiner malgré des coûts de matières premières et énergie plus élevés que dans le passé et des taux directeurs entre 3 et 5% en Europe et aux Etats-Unis. Nos modèles laissent penser que les marchés intègrent déjà une partie des risques avec une rentabilité attendue conforme à la moyenne en Europe et légèrement en deçà aux Etats-Unis.
A fin mars, les supports d’investissement en Epargne salariale affichent les performances suivantes :
- Monétaire +0.5%
- Obligations +1.5%
- Prudent +2.3%
- Equilibré +1% à +5%
- Actions Monde +4% à +8%
- Actions Europe +10%
